國(guó)內(nèi)疫情已經(jīng)得到控制，此前受到?jīng)_擊的湖北省內(nèi)銀行，經(jīng)營(yíng)情況逐漸回暖。但記者注意到，咸寧農(nóng)商行的盈利情況未見(jiàn)明顯好轉(zhuǎn)，今年前三個(gè)季度，營(yíng)收凈利雙雙下滑，且凈利潤(rùn)的下滑幅度在目前已經(jīng)披露三季報(bào)的湖北省內(nèi)銀行中，排名靠前。

從咸寧農(nóng)商行發(fā)布的財(cái)報(bào)來(lái)看，今年前9個(gè)月，該行利息凈收入驟降四成致?tīng)I(yíng)收下滑14.76%，此外，隨著資產(chǎn)減值損失的計(jì)提力度逐漸增加，導(dǎo)致該行的凈利潤(rùn)空間不斷被壓縮，較去年同期減少了35.23%。同時(shí)該行也面臨著資產(chǎn)質(zhì)量承壓、貸款集中度長(zhǎng)期居高不下等發(fā)展瓶頸。

在股權(quán)方面，咸寧農(nóng)商行的股權(quán)出質(zhì)比例較高，質(zhì)押總數(shù)占總股本的30%以上。該行的并列第二大股東咸寧至和房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司、湖北凈寶農(nóng)業(yè)發(fā)展有限責(zé)任公司目前已經(jīng)將其持有的咸寧農(nóng)商行股權(quán)悉數(shù)出質(zhì)，此外，第六、第七、第八大股東也將該行的股權(quán)高比例質(zhì)押。

值得一提的是，財(cái)報(bào)公示不久后，裁判文書(shū)網(wǎng)也披露一則與咸寧農(nóng)商行有關(guān)的判決書(shū)，文書(shū)顯示咸寧市凱翔房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司通過(guò)虛假工程施工、購(gòu)銷(xiāo)合同、商品房買(mǎi)賣(mài)合同等騙取咸寧農(nóng)商行6701萬(wàn)元，貸款到期后，咸寧農(nóng)商行僅收回1312.53萬(wàn)元，仍有5388.47萬(wàn)元未收回。

利息凈收入下滑42.73%

公開(kāi)資料顯示，咸寧農(nóng)商行是在原湖北省農(nóng)村信用聯(lián)合社咸寧辦事處和咸寧市咸安區(qū)農(nóng)村信用合作社聯(lián)社的基礎(chǔ)上改制設(shè)立的一家股份制商業(yè)銀行，于2013年10月18日掛牌開(kāi)業(yè)。截至2019年末，咸寧農(nóng)商行下轄27個(gè)營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)，是咸寧地區(qū)營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)最多，從業(yè)人員最多的銀行。

截至2020年9月末，咸寧農(nóng)商行的資產(chǎn)總額155.74億元，較年初增長(zhǎng)24.41億元，負(fù)債總額149.36億元，較年初增長(zhǎng)24.04億元，增幅均在19%左右；所有者權(quán)益總額為6.38億元，較年初的6.01億元增加了6.16%。

但記者注意到，從傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)方面來(lái)看，咸寧農(nóng)商行存款的增長(zhǎng)趨勢(shì)較好，而貸款業(yè)務(wù)增速出現(xiàn)乏力。

2019年該行新增存款10.62億元，增幅達(dá)到11.69%，而新增貸款總額僅為5.04億元，增幅不足8%。得益于咸寧農(nóng)商行在當(dāng)?shù)貜V泛的網(wǎng)點(diǎn)分布以及營(yíng)銷(xiāo)力度，今年前三個(gè)季度，該行的存款增速依舊保持兩位數(shù)的增長(zhǎng)。財(cái)報(bào)顯示，截至今年9月30日，咸寧農(nóng)商行的存款余額為117.67億元，較年初增加了16.23億元，增幅達(dá)到16.00%，貸款余額為69.60億元，較年初僅增長(zhǎng)4.99億元，增速僅為7.72%，還不到存款增速的一半。從存貸比來(lái)看，去年末，該行貸款占存款的比例為63.69%，而到今年9月末，這一比例已經(jīng)降至不足60%。

傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)出現(xiàn)萎靡的背后，該行的收入結(jié)構(gòu)也在悄然發(fā)生變化。

2018年時(shí)，咸寧農(nóng)商行的營(yíng)業(yè)收入3.80億元，其中利息凈收入為1.81億元，投資收益為1.91億元，到了2019年底，該行投資收益上漲到2.14億元，而利息凈收入則下滑至1.41億元，進(jìn)而拖累營(yíng)收同比減少了5.39%。

2020年前三個(gè)季度，咸寧農(nóng)商行的利息凈收入大幅縮水，其中利息收入較去年同期下降7.96%至2.66億元，利息支出增長(zhǎng)了13.41%至2.03億元，兩者共同壓縮了利息凈收入至0.63億元，同比減少了42.73%，占該行收入比重僅為27.16%。同期，咸寧農(nóng)商行的投資收益為1.67億元，貢獻(xiàn)收入比例大幅提升，但增速不足6%。在利息凈收入大幅下滑的情況下，今年前9個(gè)月，該行營(yíng)業(yè)收入較去年同期減少了14.34%，凈利潤(rùn)同比縮水35.23%。

貸款集中度超監(jiān)管紅線

不良貸款率在一定程度上能夠反映出銀行的資產(chǎn)質(zhì)量。2017年-2019年，咸寧農(nóng)商行不良率逐年攀升，依次為2.67%、3.74%、3.98%，同期撥備覆蓋率為229.10%、169.32%、132.83%。資產(chǎn)質(zhì)量下行的同時(shí)，咸寧農(nóng)商行的風(fēng)險(xiǎn)抵御能力也在弱化。

2020年，疫情加速了咸寧農(nóng)商行的資產(chǎn)質(zhì)量惡化程度，截至今年3月末，該行不良貸款率達(dá)到4.13%，較上年末升高了0.15個(gè)百分點(diǎn)。該行的貸款客戶主要集中在房地產(chǎn)業(yè)、機(jī)械制造業(yè)、農(nóng)業(yè)生產(chǎn)等民營(yíng)企業(yè)以及個(gè)體工商戶，主要以土地、房產(chǎn)、在建工程等進(jìn)行抵押，這也增加了咸寧農(nóng)商行在房地產(chǎn)相關(guān)行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)敞口。

從前瞻性指標(biāo)關(guān)注類貸款來(lái)看，咸寧農(nóng)商行的潛在信貸風(fēng)險(xiǎn)也同樣叫人捏一把汗。目前，咸寧農(nóng)商行已經(jīng)將疫情期內(nèi)因享受優(yōu)惠政策而辦理無(wú)還本續(xù)貸、借新還舊等方式的貸款劃入關(guān)注類貸款，截至今年3月末，該行關(guān)注類貸款的占比達(dá)到31.46%，較去年末提升2.38個(gè)百分點(diǎn)，關(guān)注類貸款的比例已經(jīng)遠(yuǎn)超同行業(yè)平均水平。

另外需要指出的是，咸寧農(nóng)商行的貸款集中度相關(guān)指標(biāo)也同樣存在隱患。近年來(lái)，該行貸款集中度長(zhǎng)期居高不下，前十大以及單一客戶貸款比率均保持上升態(tài)勢(shì)，2017年-2019年，最大十家客戶貸款比率分別為65.34%、71.56%、79.84%；同期，單一最大客戶貸款比率分別為9.12%、9.08%、13.53%；截至今年3月末，上述兩項(xiàng)指標(biāo)雖有所回落，分別為69.54%、12.75%，但仍高出監(jiān)管設(shè)定的"≤50%"、"≤10%"的標(biāo)準(zhǔn)值。

對(duì)此，東方金誠(chéng)在咸寧農(nóng)商行2020年跟蹤評(píng)級(jí)報(bào)告中指出，受產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整以及疫情的影響，該行關(guān)注類貸款占比和不良貸款率均處于較高水平，信貸資產(chǎn)質(zhì)量承壓；該行信貸業(yè)務(wù)行業(yè)集中度和客戶集中度維持較高水平，信用風(fēng)險(xiǎn)分散效應(yīng)較弱；跟蹤期內(nèi)，受信貸資產(chǎn)質(zhì)量下行影響，該行撥備覆蓋率下滑較為明顯，風(fēng)險(xiǎn)抵補(bǔ)能力一般；受累于利差收窄、資產(chǎn)質(zhì)量下行等因素，預(yù)計(jì)未來(lái)該行盈利能力存在下行壓力。

股權(quán)質(zhì)押比例超過(guò)30%

截至2019年末，咸寧農(nóng)商行的實(shí)收資本為3.00億元。從股權(quán)結(jié)構(gòu)來(lái)看，股東主要由轄內(nèi)民營(yíng)企業(yè)及自然人組成，前十大股東持股比例為65.89%，并無(wú)實(shí)際控制人。

截至今年3月末，咸寧農(nóng)商行的持股比例在5%以上的股東有湖北咸寧農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司工會(huì)委員會(huì)，持股11.56%；咸寧至和房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司，持股10%；湖北南楚建筑工程有限公司，持股10%；湖北凈寶農(nóng)業(yè)發(fā)展有限責(zé)任公司，持股10%；湖北嘉魚(yú)農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司，持股10%。

記者注意到，咸寧農(nóng)商行股權(quán)質(zhì)押比例較高，其中前十大股東中有五戶存在股權(quán)出質(zhì)的情況。具體為咸寧至和房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司、湖北凈寶農(nóng)業(yè)發(fā)展有限責(zé)任公司、湖北偉創(chuàng)置業(yè)有限公司、湖北咸寧元信實(shí)業(yè)有限公司、湖北國(guó)力裝飾工程有限公司，合計(jì)質(zhì)押9100萬(wàn)股，占咸寧農(nóng)商行總股本的30.33%。

此外，咸寧農(nóng)商行的多名主要股東主營(yíng)業(yè)務(wù)涉及房地產(chǎn)業(yè)、建筑業(yè)。天眼查顯示，該行股東咸寧至和房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司、湖北南楚建筑工程有限公司、湖北偉創(chuàng)置業(yè)有限公司、湖北咸寧元信實(shí)業(yè)有限公司、湖北國(guó)力裝飾工程有限公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)均與建筑業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)相關(guān)。

值得一提的是，在咸寧農(nóng)商行財(cái)報(bào)披露不久后，裁判文書(shū)網(wǎng)也公示了一則與該行有關(guān)的判決書(shū)，內(nèi)容顯示咸寧農(nóng)商行曾被一家房地產(chǎn)公司騙貸，超過(guò)5300萬(wàn)元未能收回。

該刑事判決書(shū)顯示，2011年至2013年期間，咸寧市凱翔房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司（下稱"凱翔公司"）在咸寧市金桂路226號(hào)開(kāi)發(fā)凱翔花園房地產(chǎn)項(xiàng)目，因資金短缺，便通過(guò)與公司內(nèi)部職工簽訂虛假工程施工、購(gòu)銷(xiāo)合同、有償借用他人身份資料簽訂虛假商品房買(mǎi)賣(mài)合同等方式，先后向咸寧農(nóng)商行貸款共計(jì)6701萬(wàn)元。貸款到期后，咸寧農(nóng)商行僅收回凱翔公司貸款共計(jì)1312.53萬(wàn)元，尚有5388.47萬(wàn)元未能收回。

記者就如何改善盈利狀況、貸款投放是否會(huì)做出調(diào)整等方面多次嘗試采訪咸寧農(nóng)商行，但截至發(fā)稿未獲得對(duì)方的回復(fù)。